時間上距離上一次集采已經(jīng)超過一年半時間。光纖光纜行業(yè)獨(dú)立調(diào)研機(jī)構(gòu)英國商品研究所(CRU)指出，2023年第一季度，中國國內(nèi)市場的光纜消費(fèi)同比萎縮7.7%，部分原因就是本次集采的推遲。另外，從規(guī)模上看，本次集采比上一次的1.432億芯公里減少24%。
圖：中國移動歷年集采規(guī)模(來源：CRU)
或引發(fā)“五大廠”激烈競爭
和以往一樣，本次集采按照份額招標(biāo)，中標(biāo)人數(shù)量為13至14家，其中最大的中標(biāo)份額將占集采總量的19.36%，與上次集采的19.96%相當(dāng)。細(xì)看的話，其實(shí)前四名的份額與上一次的區(qū)別都不大。
主要的分化就是第五名，份額僅為6.83%或6.25%(取決于最終中標(biāo)的公司是13家還是14家)，與分配給第四名的11.61%拉開了較大的差距，也明顯低于上次集采中分配給第五名的8.14%。
對此，CRU認(rèn)為，這一舉措或許會在中國光纖光纜“五大家”中引發(fā)較為激烈的價格競爭，因?yàn)闆]有哪家公司會輕易接受在此次集采中的中標(biāo)份額明顯低于其同行。
圖：中國移動普纜集采前五份額
上一次出現(xiàn)第四名和第五名份額有較大差距的情況是在2019年，那一年的集采可以說是“腥風(fēng)血雨”，占據(jù)利潤高地的裸纖價格直接腰斬。到了2020年，雖然最后是按照14家廠商中標(biāo)的來分配的份額，但是從招標(biāo)公告來看，如果是按照10家-13家，第四第五名之間的差距還是非常大的，這一年，光纖價格進(jìn)一步下探。
當(dāng)然，那幾年集采價格的大幅下滑有其客觀原因。由于從2018年下半年開始，中國移動的家寬建設(shè)基本完成，光纜需求放緩，廠商的產(chǎn)能又形成冗余，這是供需關(guān)系不平衡背景下的無奈。
一直到2021年，隨著5G規(guī)模部署，千兆寬帶升級，運(yùn)營商對光纖光纜的需求開始復(fù)蘇，集采量上升，同時中國移動也調(diào)整了招標(biāo)規(guī)則，價格也回到了相對合理的范圍。
因此，當(dāng)我們再次看到需求量減少，特別是第五名與第四名份額差的拉大，不由得懷疑會不會再次出現(xiàn)2019年的激烈價格競爭，CRU的看法也有其道理。
呼吁保持適度良性競爭關(guān)系
事實(shí)上，經(jīng)過近五年時間的調(diào)整，或減產(chǎn)關(guān)門、或擴(kuò)大海外市場、或把工廠搬遷海外，國內(nèi)光纖光纜企業(yè)基本達(dá)到了過剩產(chǎn)能出清的目標(biāo)，供需關(guān)系回歸健康狀態(tài)。與此同時，在這一輪輪的調(diào)整中，鞏固了長飛、亨通、烽火、中天、富通第一梯隊的格局。
一直以來，由于中國移動巨大的需求量，其光纜集采價格成為世界光纖光纜價格走勢的風(fēng)向標(biāo)。CRU也在公開場合表示過：“中國市場‘決定’全球光纖光纜價格”。因此，雖然本次集采，中國移動利用份額招標(biāo)，將大部分份額集中在前四名，但還是呼吁保持適度良性競爭。
一方面，過去幾年，中國光纖光纜廠商的國際化之路越走越深，競爭力和影響力不斷擴(kuò)大，特別是在國內(nèi)需求放緩期間，海外市場在幫助去產(chǎn)能的同時，成為公司業(yè)績增長的重要來源。隨著海外寬帶網(wǎng)絡(luò)建設(shè)的持續(xù)推進(jìn)，市場空間也將進(jìn)一步放大。如果這次集采出現(xiàn)短視的低價競標(biāo)，或?qū)⒉焕诤Ｍ馐袌龅陌l(fā)展。
另一方面，需求的波動是暫時的，數(shù)字經(jīng)濟(jì)的大潮下，光纖光纜作為信息基礎(chǔ)設(shè)施的關(guān)鍵底座，承載著5G、千兆光網(wǎng)、算力網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展。例如，中國移動基于G.652.D光纖+純EDFA放大，驗(yàn)證了400G QPSK滿足長距骨干網(wǎng)經(jīng)典商用場景的工程應(yīng)用要求，將在年內(nèi)實(shí)現(xiàn)商用部署。可見，400G傳輸?shù)慕ㄔO(shè)也將拉開帷幕，需求不容小覷。
當(dāng)然，相信中國移動也會繼續(xù)優(yōu)化招標(biāo)規(guī)則，例如價格評分方法仍延續(xù)“向下引導(dǎo)中間價法”;進(jìn)一步減小價格占比，提升技術(shù)實(shí)力占比;繼續(xù)延續(xù)光纜價格與PE及鋼帶價格進(jìn)行聯(lián)動;同時優(yōu)化光纜各型號之間聯(lián)動系數(shù)等方式，推動產(chǎn)業(yè)鏈健康發(fā)展。
